Зміст
1. Класифікація методів вимірювання ризику. Загальні методи
2. Статистичний метод вимірювання ризику
3. Метод аналізу доцільності витрат
4. Аналітичний метод
5. Метод аналогів
Література
1. Класифікація методів вимірювання ризику. Загальні методи
Методи, що вимірюють ризик, можна класифікувати на загальні та спеціальні; кількісні і якісні.
Загальні методи вимірювання ризику застосовуються незалежно від сфери діяльності підприємців. До них відносяться:
- статистичний метод;
- метод аналізу доцільності витрат;
- аналітичний метод;
- метод експертних оцінок;
- метод аналогів.
Спеціальні методи вимірюють ризик конкретної її діяльності виробників.
Якісні методи - це методи вимірювання допомогою експертного аналізу. Кількісні методи характеризуються отриманий кількісної оцінки, яка є зручною для інтерпретації економістами.
2. Статистичний метод вимірювання ризику
Статистичний метод з визначення ризику деякого проекту полягає в тому, що для розрахунку ймовірностей виникнення втрат аналізуються всі статистичні дані, що стосуються результативності здійснення фірмою аналоги операцій. p> Даний метод дозволяє отримати оцінку ризику торою операції графічним і розрахунковим способами.
Графічний спосіб заснований на тому, що ОПР визначає частоту виникнення втрат для кожної ризикової області та будує лінію Лоренца. Частота виникнення втрат визначається за формулою
В
де n '- число випадків настання певного рівня втрат;
n заг - число випадків спостереження (як втрат, так і успіху).
Для побудови кривої ризику і визначення рівня втрат необхідно виділення областей ризику. p> Пропонується використовувати 5 областей ризику:
- безризикова область - характеризується відсутністю втрат (0%);
- область мінімального ризику - характеризується рівнем втрат, що не перевищує розміри чистого прибутку (25%);
- область підвищеного ризику - втрати не перевищують розміри розрахункового прибутку (25-50%);
- область критичного ризику - втрати перевищують розміри розрахункового прибутку, але не перевищують розмірів валового прибутку (50-75%) ';
- область неприпустимого ризику - втрати, близькі до розміру власних коштів (75 -100%).
Знаючи області ризику, ЛПР визначає частоту виникнення втрат за даними операціями (проектам). Потім будується лінія Лоренца (крива ризику) і за графіком розраховується коефіцієнт ризику по наступною формулою:
(1)
Якщо Y = 0, тобто відсутні втрати, лінія Лоренца буде прямий (рис. 5.1).
Якщо Y> 0, тобто рівень ризику підвищується, частота виникнення втрат буде розподілятися нерівномірно і лінія буде увігнута. p> Треба відзначити, що кривизна лінії Лоренца може мати протилежне зображення залежно від того, як розподілилися частоти виникнення ризику в областях ризику (тобто в областях критичного і неприпустимого ризику частота менше).
Тоді у формулі (1) одиниця відсутня, і вона приймає, наступний вигляд:
(2)
Відмінною рисою лінії Лоренца є те, що вона накопичувальна. Це означає, що рівень втрат, відкладався на графіку, від області до області підсумовується. Якщо, наприклад, в області мінімального ризику (II) втрати склали 15%, а в області підвищеного ризику (III) - 35%, то точка на графіку в області підвищеного ризику буде відповідати 50% (15% + 35%). Так як лінія ризику будується на квадраті розміром 100 х 100, то накопичувальна частота виникнення втрат для області неприпустимого ризику буде дорівнює 100%.
Перевагою і недоліком графічного способу статистичного методу визначення ризику є те, що розрахунок рівня ризику ведеться за графіком. p> З одного боку, даний метод легкий і простий у побудові, що дозволяє, хоча і приблизно, але швидко визначити рівень ризику. З іншого - розрахунок рівня ризику багато в чому залежить від чистоти побудови графіка Лоренца.
Розрахунковий спосіб заснований на застосуванні формули проф. П. П. лову, яка має дві модифікації:
формула для рангового ряду значень
В
де n - число ризикових зон;
Y 1,2, ... n - питома вага частоти виникнення втрат f;
формула для неранжірованного ряду значень
В
До статистичних методів оцінки ризику також відноситься метод Монте-Карло. Перевагою цього методу є можливість аналізувати і оцінювати різні В«сценаріїВ» реалізації проекту і враховувати різні фактори ризику в рамках одного проекту. p> Проте різні типи проектів різні у своїй уразливості з боку ризиків, що з'ясовується при моделюванні. Недоліком методу Монте-Карло є те, що в ньому для оцінок і висновків використовуються імовірнісні характеристики, що не задовольняє менеджерів проек...
