ованого рівня доходів внаслідок невиконання, неповного або несвоєчасного виконання позичальником зобов'язань, що виникли в момент укладення кредитного договору між позичальником і банком ».
Для того щоб сформувати максимально чітке уявлення про кредитний ризик, пропонується розглянути чинники, що впливають на виникнення даного ризику, і сформулювати авторську позицію щодо їх класифікації. У результаті дослідження економічної літератури можна зробити висновок про наявність цілого ряду думок про класифікацію вищевказаних чинників (табл. 2).
Таблиця 2
Класифікація чинників виникнення кредитного ризику
Ознака классификацииКлассификация факторів ріска1.По джерелом виникнення 1.1. Внутрішні. 1.2. Внешніе2.По масштабами виникнення 2.1. Макроекономічні фактори. 2.2. Фактори, пов'язані з банком. 2.3. Фактори, пов'язані з заемщіком3.По джерела коштів погашення заборгованості (авторський класифікаційний ознака) 3.1. Виконання зобов'язань за рахунок первинних джерел. 3.2. Виконання зобов'язань за рахунок вторинних джерел Існуючі класифікаційні ознаки досить повно характеризують причини виникнення збитку у кредитної установи. Але, на думку авторів, коректніше оцінювати причини виникнення ризику з точки зору передбачуваних джерел погашення заборгованості, тобто відштовхуючись від того, на якій джерело погашення виявлений ризик буде впливати в перспективі.
Банк - це насамперед господарюючий суб'єкт, переважним джерелом доходів якого є найбільш ліквідні активи (готівкові та безготівкові грошові кошти), тобто банк більше зацікавлений в поверненні розміщених кредитних коштів у вигляді грошей, а не майна дефолтного позичальника (це одна з характерних особливостей банківської індустрії). У цьому його відмінність від ломбарду, прибуток якого складається з різниці між вартістю купленої речі (з урахуванням дисконту) і її ліквідаційною вартістю (ринковою вартістю майна за вирахуванням витрат на продаж). Класифікуючи причини виникнення кредитного ризику за джерелом погашення заборгованості, можна вже на етапі розгляду заявки на кредитування відсівати кредитні вимоги з низькою перспективою повернення позичальником коштів за рахунок виручки.
Для опису авторського розуміння причин виникнення кредитного ризику пропонується використовувати поняття «первинних» і «вторинних» джерел погашення кредиту (див. малюнок).
Рис. 1. Фактори виникнення кредитного ризику
Первинним джерелом погашення наявної у господарюючого суб'єкта заборгованості перед банком є ??вільний грошовий потік підприємства. У разі якщо вільного грошового потоку недостатньо для погашення основної суми заборгованості та (або) відсотків за користування позиковими засобами, первинними джерелами можуть бути надходження на розрахунковий рахунок підприємства за поставлену продукцію, надані послуги і т. д.
Вторинними джерелами погашення заборгованості є надходження від реалізації майна, що має обтяження за кредитним договором між позичальником і банком, а також засоби поручителів.
Макроекономічна нестабільність може негативно позначитися як на первинних джерелах погашення (погіршення фінансового становища позичальника), так і на вторинних (зниження справедливої ??вартості застави). Можлива й інша ситуація, коли ...
