ЧДПі.д. = - (О”ВА + АТ) (18)
де О”ВА - приріст необоротних активів
У розділі інвестиційної діяльності:
1) додаються: продаж цінних паперів і матеріальних необоротних активів;
2) віднімаються: купівля цінних паперів і матеріальних необоротних активів
Фінансова діяльність відображається в балансі через прирости статей пасиву: статутний капітал (за вирахуванням власних акцій, викуплених у акціонерів), додаткового капіталу, довгострокових зобов'язань, короткострокових кредитів і позик.
Грошовий потік від фінансової діяльності можна розрахувати за формулою:
ЧДПф.д. = О”Кінв + О”Од + О”ОКкіз (19)
де О”Кінв - приріст інвестованого власного капіталу (статутний капітал за вирахуванням викуплених акцій і додатковий капітал); О”Од - приріст довгострокових зобов'язань; О”ОКкіз - Приріст короткострокових кредитів і позик. p> У розділі фінансової діяльності:
1) додається емісія звичайних акцій;
2) віднімаються: погашення облігацій та виплата дивідендів.
Далі доцільно проаналізувати фактори зміни прибутку, такі як: витрати, що включаються до собівартості продукції; зміна обсягів продажів у кредит; нарахування податків і дивідендів і т.д.
Звітна прибуток коригується і на величину поправок, що не відображають рух грошових коштів, таких як: амортизація основних фондів і нематеріальних активів; збиток від реалізації основних фондів і нематеріальних активів; прибуток від реалізації основних фондів; витрати на науково дослідні та дослідно конструкторські роботи.
Для ув'язки змін прибутку, оборотного капіталу і грошових коштів необхідно виконати кілька попередніх розрахунків.
Перший розрахунок - визначення обсягів закупівель матеріалів за звітний період:
М = Rп + О”KZ (20)
де М - обсяг закупівель матеріалів за звітний період; Rп - розрахунки з постачальниками (погашена у звітному періоді кредиторська заборгованість); О”KZ-зміна залишків кредиторської заборгованості.
Другий розрахунок - визначення суми матеріальних витрат, що включаються до собівартості продукції:
MZ = М - О”Z (21)
де MZ - матеріальні витрати, що включаються до собівартість продукції; О”Z-зміна залишків виробничих запасів.
Третій розрахунок - визначення суми грошових надходжень від дебіторів:
DZ = N - О”Rд (22)
де DZ - грошові надходження від дебіторів; N-виручка від реалізації продукції без ПДВ, акцизів; О”Rд-зміна залишків дебітрской заборгованості за звітний період.
4.2 Виправлення непрямого методу аналізу
Непрямий метод аналізу реалізується на коригуваннях чистого прибутку звітного періоду, в результаті яких остання стає рівною чистому грошовому потоку (приросту залишку грошових коштів). Такі коригування умовно поділяються на три групи за характером господарських операцій:
1. Коригування, пов'язані з розбіжністю часу відображення доходів і витрат у бухгалтерському обліку з припливом і відтоком грошових коштів за цими операціями.
2. Коригування, пов'язані з господарськими операціями, що не надають безпосереднього впливу на формування прибутку, але що викликають рух грошових коштів.
3. Коригування, пов'язані з операціями, що надають безпосередній вплив на розрахунок показника прибутку, але не викликають рух грошових коштів.
Для проведення розрахунків необхідно скористатися даними оборотної відомості по рахунках бухгалтерського обліку, а також окремими аналітичними записами. p> Процедура коректувальною величини за рахунками обліку дебіторської заборгованості полягає у визначенні приросту сальдо за аналізований період по рахунках дебіторів. На суму цього приросту буде коригуватися фінансовий результат аналізованого періоду. Якщо прирощення буде позитивним, то суму прибутку необхідно зменшити на цю величину, а якщо негативним - збільшити.
Виправлення прибутку у зв'язку з нарахуванням амортизації виробляються на суму нарахованої амортизації за аналізований період (кредитові обороти по рахунках 02, 05) при цьому сума прибутку збільшується.
Механізм розрахунку коригування чистого прибутку в Відповідно з непрямим методом аналізу руху грошових коштів представлений в табл. 9. br/>
Таблиця 9
Механізм розрахунку коригування чистого прибутку на основі непрямого методу аналізу грошових потоків
Показник
Номер форми, код рядка
Чистий прибуток
2, стор.190
Чистий грошовий потік
4, стр.050
Виправлення чистого прибутку у зв'язку зі зміною балансових залишків нематеріальних активів *
1, стор.110
...
