ь взаємозв язків между залежних змінними. У тієї ж годину взаємозв язок между фінансовімі коефіцієнтамі всегда нестабільній и це пов'язано з інфляцією, процентні ставки, стадіями делового циклу Компанії.
четвертий основний проблема пов язана з адекватністю статистичної інформацією, яка может буті одержані бухгалтерської звітності та Фінансової звітності Компанії. Більшість класичності статистичних моделей Використовують лишь інформацію з річніх звітів у форме ФІНАНСОВИХ Коефіцієнтів для прогнозування банкрутства [91]. При цьом необходимо брати до уваги Наступний. По-перше, у багатьох странах только Великі Компанії змушені публікуваті свою звітність и відповідно, більшість моделей прогнозування банкрутства Компанії розроблені на Основі даних великих Компанії. У свою черго малі Компанії, Які складають більшу часть всій кількості компаний, що не публікують звітність. Безумовно, буде мати Вагу відповідність крітеріїв кількості актівів, Кількість співробітніків Компанії и про єм продажів Компанії у віборі Компанії для перевіркі точності прогнозування моделі. По-одному, досліднікі, покладаючи на опубліковані фінансові КОЕФІЦІЄНТИ, пріпускають спочатку, что смороду дають правдиву оцінку фінансового стану Компанії. Очевидно, что є вірогідність Виникнення зворотніх СИТУАЦІЙ. Використання неадекватних значеннях ФІНАНСОВИХ Коефіцієнтів Із Заздалегідь відрегульованіх річніх ФІНАНСОВИХ звітів виробляти до Виникнення проблеми не відповідності.
П ята основна проблема пов язана з Вибори залежних змінніх моделі. У більшості робіт області банкрутства відправною точкою дослідження є вибір залежних змінніх майбутньої моделі, найчастіше Преимущества віддаються в БІК найбільш Поширеними по минулим Досліджень. Залишкова вибір змінніх может буті засновано: на емпірічному аналізі, на теоретічній моделі, комбінацій двох попередніх методів, без спеціального АНАЛІЗУ. У багатьох дослідженнях залишкових вибір залежних змінніх Зроблено на Основі статистичного АНАЛІЗУ. Часто можна спостерігаті превалювання статистичної над Економічною значімістю змінніх. Бували випадки коли у моделях Використовують показатели, Які характеризують одне и тієї ж аспект діяльності підприємства.
Остання проблема пов'язана з годин розмірністю моделей. Класичні статистичні моделі пріпускають, что Компанії НЕ дінамічні у своєму розвитку та банкрутство є дискретністю подією. Однак у дійсності банкрутство - Динамічний процес, Який має довготривалий годину розвитку, а такоже процес банкрутства характерізується різнімі стадіями. Відносна значущість Коефіцієнтів моделей, точність прогнозування залежався від характеристик процесів банкрутства, представлених у оціненій вібірці компаний-банкрутів.
Крім того, одним з Головня недоліків зарубіжніх моделей є трудомісткість їх адаптації для вітчізняніх підприємств. При цьом не нашкірна модель можна застосовуваті в Україні для діагностики банкрутства на увазі ряду причин, а самє:
моделі розроблені на Основі зарубіжніх підприємств и не адаптовані для розумів сучасної економіки України;
моделі НЕ враховують спеціфіку діяльності підприємств и Використовують розгалужену систему показніків;
вінікають проблеми, пов'язані з невідповідністю в розрахунку важлівості ОКРЕМЕ показніків у моделях.
Як Вже Було зазначилися, існує ряд вітчізняніх моделей, Які були розроблені спеціально для підприємств України, альо ї смороду мают ряд недоліків Нарівні з їх достоїнствамі, Які наведені у табл. 1.5.
Таблиця 1.5
Переваги та Недоліки вітчізняніх моделей
ПеревагіНедолікі12універсальна модель Терещенка розроблено з врахування спеціфікі Галузі діяльності підприємства; вібірковій ПІДХІД до формирование системи показніків, что носити суб єктивний характер; Нормативні значення, что предлагают методичними рекомендаціямі Постійно переглядаються та змінюються; відсутність у запропонованіх системах показніків, что характеризують ефективність использование ресурсов, ефективність Функціонування; інформація для розрахунку всех показніків доступна и містіться в основних формах звітності; обмеженість інформаційного забезпечення, для розрахунку ОКРЕМЕ крітеріїв вагових Коефіцієнтів, что пов язані з прогнозування ймовірності банкрутства; растет Кількість ДОСЛІДЖЕНЬ вітчізняніх науковців относительно питання формирование найбільш оптімальної та універсальної моделі, что відповідатіме сучасним умовам.неточна, необґрунтована візначеність порогового значення ОКРЕМЕ крітеріїв, что є похіднімі з показніків Фінансової звітності; відсутня орієнтація більшості існуючіх моделей на Особливостігри Галузо та спеціфіку ДІЯЛЬНОСТІ відповідніх підприємств; проблеми пов язані з доступом до информации, ее правдівістю та про єктівністю
До...
