я відстрочок платежу від постачальників (комерційний кредит), від працівників підприємства (заборгованість по заробітній платі), від держави (заборгованість зі сплати податків) і т.д. Відстрочки платежу дають джерело фінансування, породжуваний самим експлуатаційним циклом. Несприятливо: заморожування певної частини коштів у запасах (це породжує потребу підприємства у фінансуванні), надання відстрочок платежу клієнтам ". Таким чином, підприємство повинно прагнути скорочувати період оборотності запасів та дебіторської заборгованості і збільшувати термін оплати кредиторської заборгованості. p align="justify"> Показник ТФП у часі щодо обороту ([ТФП/середня виручка від реалізації] 100), = 17,2%. Це означає, що 62 дня (360 дн.17, 2% = 62 дні) у році підприємство працює тільки на те, щоб покрити свої ТФП. Підприємство повинно прагнути до того, щоб ТФП були негативною величиною, тобто в будь-який момент часу грошових коштів має надаватися більше, ніж необхідно для забезпечення безперебійності виробництва. Тепер порівняємо ТФП з власними оборотними засобами (ВОК) і зробимо фінансову діагностику підприємства (рис.6). ВОК = 1813тис. руб., ТФП = 1991тис. руб., дефіцит грошових коштів (ДС) становить 178тис. руб
В
Малюнок 6. Розрахунок дефіциту грошових коштів на підприємстві. br/>
Фінансова діагностика. Підприємство має позитивне значення СОС, постійні ресурси покривають більшу частину іммобілізованих активів, але дозволяють фінансувати лише 91% ТФП. Тобто, ресурси підприємства недостатні для покриття його поточних потреб, що й породжує дефіцит готівки і спонукає вдатися до банківського кредиту. Збільшити СОС можна шляхом їх нарощування (збільшенням Статутного капіталу, нерозподіленого прибутку та резервів, підйомом рентабельності), збільшенням довгострокових запозичень. Знизити ТФП можна: зменшивши оборотні активи; знизивши дебіторську заборгованість; збільшивши кредиторську заборгованість, подовжуючи терміни розрахунку з постачальниками великих партій. p align="justify"> Аналіз управління дебіторською та кредиторською заборгованістю.
На 01.01.2006р. кредиторська заборгованість підприємства склала 2698тис. руб Крім заборгованості постачальникам (277тис. руб.), накопичилася заборгованість із заробітної плати (355тис. руб.), з виплат у державні позабюджетні фонди (418тис. руб.), перед бюджетом (1034тис. руб.) та іншим кредиторам (614тис. руб.). Розрахунок основних показників з управління кредиторською заборгованістю наведені у Додатку 8. Коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості дорівнює 4,9. Це означає, що кредиторська заборгованість робить у середньому 5 обертів на рік, а середній період погашення кредиторської заборгованості становить 74 дні. На рівень кредиторської заборгованості впливають такі чинники:
оцінка і класифікація постачальників залежно від виду продукції, обсягу закупівель, історії відносин з кредиторами і передб...
