, форфейтингу). p> Заходи з уповільнення виплат грошових коштів:
1) збільшення по узгодженості з постачальниками термінів надання підприємству товарного кредиту;
2) використання флоута (періоду проходження виписаних платіжних документів до їх оплати) для уповільнення інкасації власних платіжних документів;
3) придбання довгострокових активів на умовах лізингу;
4) реструктуризація отриманих кредитів шляхом переведення короткострокових у довгострокові.
Оскільки дані заходи, підвищуючи рівень абсолютної платоспроможності підприємства в короткостроковому періоді, можуть створити проблеми дефіцитності грошових потоків у майбутньому, то паралельно повинні бути розроблені заходи щодо збалансованості дефіцитного грошового потоку в довгостроковому періоді.
Заходи щодо збільшення позитивного грошового потоку в довготерміновому періоді:
1) додаткова емісія акцій;
2) додатковий випуск облігаційної позики;
3) залучення довгострокових кредитів;
4) залучення стратегічних інвесторів;
5) продаж частини довгострокових фінансових вкладень.
6) продаж або здача в оренду невикористовуваних видів основних засобів.
Заходи щодо скорочення негативного грошового потоку в довгостроковому періоді:
1) зниження суми постійних витрат підприємства;
2) скорочення обсягу реальних інвестицій;
3) скорочення обсягу фінансових інвестицій;
4) передача в муніципальну власність об'єктів соцкультпобуту.
Способи оптимізації надлишкового грошового потоку пов'язані в основному з активізацією інвестиційної діяльності підприємства, спрямованої:
- на дострокове погашення довгострокових кредитів банку;
- збільшення обсягу реальних інвестицій;
- збільшення обсягу фінансових інвестицій.
Синхронізація грошових потоків має бути спрямована на усунення сезонних і циклічних відмінностей у формуванні як позитивних, так і негативних грошових потоків, а також на оптимізацію середніх залишків готівки.
Заключним етапом оптимізації є забезпечення умов максимізації чистого грошового потоку підприємства, зріст якого забезпечує підвищення рівня самофінансування підприємства, знижує залежність від зовнішніх джерел фінансування.
Підвищення суми чистого грошового потоку може бути забезпечено за рахунок наступних заходів:
- зниження суми постійних витрат підприємства;
- зниження рівня змінних витрат;
- проведення ефективної податкової політики;
- використання методу прискореної амортизації;
- продажу невикористовуваних видів основних засобів, нематеріальних активів та запасів;
- посилення претензійної роботи з метою повного і своєчасного стягнення штрафних санкцій та дебіторської заборгованості.
Результати оптимізації грошових потоків повинні знаходити відображення при складанні фінансового плану підприємства на рік з розбивкою по кв...
