ва. У результаті лібералізації банківського законодавства Великобританії, функції цих товариств останнім часом все більше стали нагадувати функції звичайних комерційних банків, що в свою чергу підвищує конкуренцію між двома цими структурами і, отже, призводить до зниження кредитних ставок. Крім цього, діяльність будівельних товариств в Англії тісно пов'язана зі страховими компаніями - послуги у сфері страхування включаються в єдиний механізм іпотечного кредитування.
Закордонне пайове будівництво можна охарактеризувати ще кількома особливостями.
У багатьох західних країнах фірми, зайняті в будівництві та зацікавлені в діяльності один одного, об'єднуються між собою в картелі, що дозволяє значно знизити вартість будівництва. При такій співпраці витрати і витрати скорочуються за рахунок надання взаємних знижок на надавані послуги і поставляються матеріали.
За кордоном в інвестиційному процесі активну участь бере держава. У країнах з розвиненою ринковою економікою воно виконує одночасно декілька функцій: регулює загальний обсяг вкладень приватного бізнесу; стимулює залучення інвестицій в певні галузі, підприємства за допомогою різних пільг; безпосередньо втручається в сам інвестиційний процес.
Також держава бере активну участь у процесі ціноутворення на об'єкти будівництва. Наприклад, у Швеції в кожній губернії є фахівці, які відстежують ціни на товари та послуги і вносять пропозиції щодо їх регулювання. Уряд може встановлювати верхній поріг цін, а при значному зростанні цін і високої інфляції держава має право їх заморозити, однак, тільки на окремі товари і послуги. У разі підвищення цін на житло держава починає активно підтримувати населення і особливо молоді сім'ї, надаючи їм різні житлові субсидії і довгострокові пільгові позики [6].
У таких країнах, як Сполучені Штати Америки, Німеччина, Фінляндія, Японія, Канада та інших, державні органи також можуть втручатися в процес ціноутворення, наприклад, коли ціна на об'єкт будівництва перевищує витрати виробництва і середню норму прибутку. Якщо норма прибутку виявляється вище середньої, то державні органи досліджують причини такого зростання, і якщо вони не обгрунтовуються, то держава регулює цю норму в примусовому порядку.
Аналізуючи системи пайового будівництва зарубіжних країн, можна виявити, як і принципові особливості, притаманні конкретним країнам, так і спільні риси. Таким чином, у багатьох країнах, фірми, зайняті в будівельній діяльності, для більш плідної діяльності об'єднуються між собою, що дозволяє значно знизити витрати на будівництво, скоротити витрати і витрати. Представником замовника є окрема особа (архітектор у Великобританії, Швеції, Фінляндії, група в США, генеральний підрядник у Німеччині), яке підбирає необхідних для будівництва фахівців, що визначають необхідний обсяг робіт [6].
В економічно розвинених зарубіжних державах діє соціальна підтримка громадян, особливо молодих сімей, сприяє забезпеченню їх власним житлом. Також особлива увага приділяється питанням ціноутворення - державні органи здійснюють контроль за цінами, встановлюють їх верхню межу.
Розглядаючи світовий досвід забезпечення населення житлом, необхідно мати на увазі, що на практичний розвиток і організацію житлового кредитування в тій чи іншій країні значний вплив робить ряд факторів, які можна поділити на політичні, економічні та правові. Ці фактори стали основою для утворення у світі десятків різновидів і варіантів організації житлового кредитування. На підставі викладеного технологія інвестування в житлову сферу будується на трьох основних принципах: контрактні заощадження, іпотечне кредитування та державна підтримка [2].
Істотні відмінності має так звана «розширена відкрита модель». Це модель, в якій основний приплив кредитних ресурсів в систему іпотечного кредитування надходить зі спеціально організованого для цієї мети вторинного ринку цінних паперів, забезпечених заставними на нерухомість. Реалізація розширеної відкритої моделі може бути забезпечена лише за умови створення розширеної інфраструктури іпотечного ринку, як правило, при певному сприянні держави і, як мінімум, при його частковому контролі над емісією цінних паперів, що обертаються на вторинному ринку.
Якщо брати систему іпотечного житлового кредитування в США в загальному, то можна відзначити, що раніше існувало «правило червоної лінії», в межах якої кредити могли бути видані, також при цьому розраховувалися зони ризиків для видачі кредитів. Якщо громадянин потрапляв в межі червоної лінії або входив в недоступну зону ризику, то йому у видачі кредиту відмовляли. Кредит в США видається на строк, протягом якого позичальник працює, тобто до пенсії [2].
В цілому, варто відзначити, що даний інститут в розглянутих в...
