Теми рефератів
> Реферати > Курсові роботи > Звіти з практики > Курсові проекти > Питання та відповіді > Ессе > Доклади > Учбові матеріали > Контрольні роботи > Методички > Лекції > Твори > Підручники > Статті Контакти
Реферати, твори, дипломи, практика » Курсовые обзорные » Довірче управління портфелем цінних паперів клієнтів

Реферат Довірче управління портфелем цінних паперів клієнтів





нвестиційних властивостей портфелів агресивного і консервативного зростання. У даний тип портфеля включаються поряд з надійними цінними паперами, що придбані на тривалий термін, ризиковані фондові інструменти, склад яких періодично оновлюється. При цьому забезпечується середній приріст капіталу і помірна ступінь ризику вкладень. Надійність забезпечується цінними паперами консервативного зростання, а дохідність - цінними паперами агресивного зростання. Даний тип портфеля є найбільш поширеною моделлю портфеля і користується великою популярністю у інвесторів, які не схильні до високому ризику.

Портфель доходу орієнтований на отримання високого поточного доходу - процентних та дивідендних виплат. Портфель доходу складається в основному з акцій доходу, що характеризуються помірним зростанням курсової вартості і високими дивідендами, облігацій та інших цінних паперів, інвестиційним властивістю яких є високі поточні виплати. Особливістю цього типу портфеля є те, що мета його створення - отримання відповідного рівня доходу, величина якого відповідала б мінімальний ступеня ризику, прийнятного для консервативного інвестора.

Портфель регулярного доходу формується з високонадійних цінних паперів і приносить середній дохід при мінімальному рівні ризику.

Портфель дохідних паперів складаються з високоприбуткових облігацій корпорацій, цінних паперів, приносять високий дохід при середньому рівні ризику.

Формування портфеля розвитку і доходу здійснюється під уникнути можливих втрат на фондовому ринку як від падіння курсової вартості, так і від низьких дивідендних або процентних виплат. Одна частина фінансових активів, що входять до складу даного портфеля, приносить власнику зростання капітальної вартості, а інша - дохід. Втрата однієї частини може компенсуватися зростанням іншої.

До складу портфеля подвійного призначення включаються папери, приносять його власнику високий дохід при зростанні вкладеного капіталу. У даному випадку мова йде про цінні папери інвестиційних фондів подвійного призначення. Вони випускають власні акції двох типів, перші приносять високий дохід, другі - приріст капіталу. Інвестиційні характеристики портфеля визначаються значним вмістом даних паперів у портфелі.

Збалансований портфель передбачає збалансованість не тільки доходів, а й ризику, який супроводжує операції з цінними паперами, і тому в певній пропорції складається з цінних паперів з швидкозростаючою курсової вартістю і з високодохідних цінних паперів. До складу портфеля можуть включатися і високо ризиковані цінні папери. Як правило, до складу даного портфеля включаються звичайні і привілейовані акції, а також облігації [20, С.98].

Типи портфелів залежно від ступеня ризику, який сприймає інвестор, діляться на консервативні, помірно-консервативні, агресивні і нераціональні. Кожному типу інвестора відповідає свій тип портфеля цінних паперів: високо, але низькодохідних; диверсифікований; ризикований, але висок...


Назад | сторінка 6 з 27 | Наступна сторінка





Схожі реферати:

  • Реферат на тему: Розробка методики формування оптимального портфеля цінних паперів з викорис ...
  • Реферат на тему: Формування портфеля цінних паперів в залежності від типу інвестора
  • Реферат на тему: Формування портфеля цінних паперів
  • Реферат на тему: Формування інвестиційного портфеля цінних паперів
  • Реферат на тему: Оптимізація портфеля цінних паперів