збільшити первісну вартість капіталу.
У Росії в силу особливостей розвитку фондового ринку даний напрямок є новим. На сьогоднішній день в рамках Private Banking надаються наступні структуровані продукти [25, c. 17]:
1. Файнер, зокрема, Файнер «під капітал» (with capital protection), Файнер з фіксованим купоном (with fixed coupon).
. Безпосередньо інвестиційні продукти:
продукти «під капітал» (більша частина нот, зокрема, ноти на акції, облігації, біржові товари, в тому числі і дорогоцінні метали);
- продукти, що збільшують прибуток (різні сертифікати, наприклад, bonus certificates, discount certificates, barrier discount certificates);
- продукти участі.
3. Леверидж-продукти, що включають продукти з угода не підвищувати ціну і продукти без такої угоди.
Всі вони розрізняються за своїми умовами, термінами, ризикам (третя група є самою ризиковою, в той час як Файнер та інвестиційні продукти «під капітал», навпаки, мають мінімальний ризик).
Всі ці послуги дуже різноманітні і за наявності кваліфікованого персоналу та налагодженій роботі в реальності здатні примножувати капітал. Більше того, сьогодні в Росії діє принцип «відкритої архітектури», який передбачає можливість продажу банком своїм клієнтам кращих продуктів інших банків в рамках Private Banking.
Але основна проблема для Private Banking сьогодні полягає в тому, що в Росії ці продукти є новими. Якщо існує недовіра до звичайних банківських послуг (депозити, кредити), то що можна говорити про такі речі?
Цілком зрозуміло, що населення в рамках Private Banking не ризикує зв'язуватися з незнайомими їм структурованими продуктами, воліючи звичайні банківські послуги. Хоча саме інвестиційна сфера змогла б багаторазово примножити їх кошти, а надалі - підвищити попит на даний вид продуктів, забезпечивши, тим самим, залучення тих самих 300 млрд. руб. в Private Banking.
Нововведення як операцій на фондовому ринку, так і операцій із структурованими продуктами, породжує й інші проблеми в їх використанні, зокрема деякі протиріччя з нормативно-правовою базою, а також з фактором пропозиції в даній галузі.
На території Росії сьогодні можна виділити п'ять основних регіонів, в яких сконцентровані потенційні клієнти департаментів Private Banking [49, c.23]:
- Московський регіон - регіон є першим в РФ за кількістю жителів. Крім того, Москва - економічний, політичний і фінансовий центр РФ, тут сконцентровано більше 60% капіталу і 80% банківських організацій РФ;
- Санкт-Петербурзький регіон - Санкт-Петербург є другим за кількістю жителів і концентрації капіталу містом Росії; в Ленінградській області знаходиться багато промислових центрів і великих промислових підприємств [22, c.45];
- Уральський регіон - промисловий центр РФ; лідер в рудної та вугільної промисловості, а також сталеливарної галузі;
- Західна Сибір - регіон є центром нафтогазової галузі РФ;
Північний Кавказ - великий нафтовидобувний і аграрний регіон РФ.
Аналіз потенційної клієнтської бази Private Banking в Росії представлений в таблиці 1 [20, c.2...
