ності підприємства тільки за рахунок власних коштів не завжди вигідно для нього, особливо в тих випадках, якщо виробництво носить сезонний характер. Тоді в окремі періоди будуть накопичуватися великі кошти на рахунках в банку, а в інші періоди їх буде бракувати. Пасив балансу відображає склад і стан прав на майно, що виникає в процесі господарської діяльності підприємства. Структура пасиву балансу, так само як і активу, аналізується за допомогою відносних величин, якими є питомі ваги окремих статей джерел формування майна в їх загальній вартості (таблиця 2.3).
Таблиця 2.3
Структура пасиву балансу, участь основних розділів пасиву в поповненні активної частини балансу ТОВ ??laquo; Мега Сервіс
Найменування статті пасиву балансаПоказатель структури пасиву балансаНа 01.01.2009гНа 01.01.2010гНа 01.01.2011гІзмененіе 2009 до 2008Ізмененіе 2010 до 2010Тис. руб. Питома вага,% Тис. Руб. Питома вага,% Тис. руб. Питома вага,% Тис. руб. Питома вага,% Тис. руб. Питома вага,% Всього джерел. У тому числі: 116810045691005179100 + 3401 + +6101. Капітал і резерви, усього 161,4203944,6237445,8 + 2023 + 43,2 + 335 + 1,2Із них: 1.1 Статутний капітал100,9100,2100,2- - 0,7- - 1.2 Нерозподілений прібиль60,5202944,4236445, 6 + 2023 + 43,9 + 335 + 1,22. Довгострокові обязательства3. Короткострокові зобов'язання, всего115298,6253055,4280554,2 + +1378 - 43,2 + 275-1,2Із них: 3.1 Позики і кредіти64255,0129628,466812,9 + 654 - 26,6 - 628 - 15,53.2 Кредиторська заборгованість, всего51043 , 7123427,0213741,3 + 724-16,7 + 903 + 14,3Із них: 3.2.1 Постачальники і подрядчікі40734,876216,7174933,8 + 355 - 18,1 + 987 + 17,13.2.2 Заборгованість перед персоналом організації 52 4,5 55 1,2 91 1,8 +3,0 3,3 +36 +0,63.2.3 Заборгованість перед державними фондами 4 0,1 18 0,3 +4,0 +0,1 +14 + 0,23.2.4 Заборгованість з податків і зборів 51 4,4 66 1,4 95 1,8 +15,0 3,0 +29 +0,43.2.5 Інші кредитори - - 3477,61843,6 + 347 + 7 , 6 - 163 - 4,0
Виходячи з даних аналітичної таблиці 2.3, зробимо наступні висновки. Позитивно можна оцінити частку власного капіталу в складі джерел формування майна і зростання її в динаміці. На 01.01.09 частка власного капіталу була дуже мала (1,4%), але до 01.01.2010 вона значно збільшилася (на 43,2%) і склала вже 44,6%, а до 01.01.2011 збільшилася до 45,8 %. Структура власного капіталу є раціональною, тому найбільшу питому вагу в складі власних джерел займає одна зі статей, що характеризують розподіл чистого прибутку підприємства, тобто ефективність його роботи - це стаття Нерозподілений прибуток raquo ;, яка на 01.01.10 була 44,4%, а до 01.01.11 збільшилася до 45,6%. А це означає, що підприємство є спроможним, і воно набуло надійність з точки зору фінансової стійкості.
Дані за статтею Довгострокові зобов'язання відсутні, з цього можна зробити висновок, що підприємство обходиться своїми ресурсами і не потребує додаткових довгострокових кредитах і позиках, хоча наявність даних за цією статтею вітається. Частка короткострокових зобов'язань займає значну частину в структурі пасиву балансу. На 01.01.09 вона склала 98,6%, до 01.01.10 значно зменшилася (до 55,4%), а до 01.01.11 знову збільшилася і склала 54,2%. З точки зору фінансової стійкості і незалежності підприємства частка короткострокових зобов'язань не повинна перевищувати 40%. У нашому випадку, вона перевищує норму більш ніж на 10%, що може бути однією з причин фінансової нестійкості та посиленні фінансових ризиків підприємства. Також, висока частка короткострокових зобов'язань свідчить про активний перерозподіл доходів від кредиторів до підприємства-боржника.
Щоб встановити, чи може підприємство розплатитися за своїми зобов'язаннями, необхідно розрахувати величину власного оборотного капіталу підприємства за формулою:
, (2.1)
де ТА - оборотні активи підприємства, руб.;
ТО - короткострокові зобов'язання підприємства (поточні зобов'язання), руб.
На 2009 р .: А=+1085; ТО=тисячі сто п'ятьдесят два
СОК=1085 - 1152=- 67
На 2010 р .: ТА=4 360; ТО=2530
СОК=4360 - 2530=1830
На 2011 р .: ТА=4 906; ТО=2805
СОК=4906 - 2805=2101
На 01.01.2009 р величина власного оборотного капіталу склала мінус 67 тис. руб., але на 01.01.2010 р його величина збільшилася на 1 830 тис. руб., а до 01.01.2011 СОК склав уже 2101 тис. руб.
Негативна величина, яка спостерігається на 01.01.2009, свідчить про те, що у підприємства було недостатньо власного оборотного капіталу, і воно не здатне було погасити свої короткострокові зобов'язання. Така ситуація викликає потребу в додаткових позиках і посилює залежність від зовнішнього фінансування. На 01.01.2010 і 01.01.2011 величина власного оборотного капіталу позитивна і спостерігається її невелике зростання. Це говори...
