иту, рейтинг).
Глибина аналізу кредитоспроможності залежить від наявності або відсутності в минулому кредитних відносин банку з конкретним позичальником, від результатів його господарсько-фінансової діяльності, розмірів і термінів надання позичок.
Інший підхід заснований на системі показників, що використовуються американськими фахівцями, - так званих 5 В«СВ»:
- character (характер позичальника);
- capacity (фінансові можливості);
- capital (капітал, майно);
- collateral (забезпечення);
- conditions (загальні економічні умови) [10].
Під В«характеромВ» позичальника мається на увазі його репутація, ступінь відповідальності, готовність і бажання погашати борг. Банк прагне, насамперед, з'ясувати, як позичальник (фірма або приватна особа) ставився до своїх зобов'язань у минулому, чи були у нього затримки в погашенні позик, який його статус у діловому світі. Банк прагне отримати всебічну характеристику позичальника, використовуючи для цього особисте інтерв'ю з ним, досьє з особистого архіву, консультації з іншими банками і фірмами та іншу доступну інформацію.
Фінансові можливості позичальника, його здатність погасити кредит визначаються за допомогою ретельного аналізу його доходів і витрат та перспектив зміни їх у майбутньому. У принципі у позичальника банку є три джерела коштів для погашення позики:
- поточні касові надходження (cash flow);
- продаж активів;
- інші джерела фінансування (Включаючи запозичення на грошовому ринку). p> Комерційні банки традиційно належать до тієї категорії кредиторів, позики яких погашаються за рахунок чистого сальдо поточних касових надходжень (net cash flow). Ця величина дорівнює чистого операційного прибутку плюс амортизаційні відрахування мінус приріст дебіторської заборгованості мінус приріст товарних запасів плюс сума рахунків до оплати.
Критичне значення для погашення позики має динаміка дебіторської заборгованості підприємства та зміна його товарних запасів. Найчастіше з цими статтями пов'язані труднощі в погашенні позики.
Крім перших двох критеріїв банк велику увагу приділяє також інших факторів, а саме акціонерного капіталу фірми, його структуру, співвідношенню з іншими статтями активів і пасивів, а також забезпеченню позики, його достатності, якості і ступеня реалізованості застави у разі непогашення позики.
Нарешті, при розгляді заявки на кредит приймаються до уваги В«загальні умовиВ», визначають діловий клімат в країні і що роблять вплив на становище як банку, так і позичальника: стан економічної кон'юнктури, наявність конкуренції з боку інших виробників аналогічного товару, податки, ціни на сировину і т.д. [11]
Одна з цілей кредитних працівників банку полягає в тому, щоб виразити в цифрах (квантифікувати) зазначені критерії стосовно кожного конкретного випадку. На основі цього буде прийнято зважене рішення щодо кредитоспроможності позичальни...
