і відтоку грошових коштів.
Рентабельність активів - характеризує ефективність використання активів організації, суму чистого грошового потоку на 1 руб. наявного майна.
Аналіз показників рентабельності представлений в таблиці 11. Джерелом інформації для складання даної таблиці є бухгалтерський баланс.
Таблиця 16-Аналіз показників рентабельності в ТДВ «Центр унікальних технологій» за 2011-2012 рр.
Найменування показателяАлгорітм расчетаЗначеніе показателяІзмененіе2011 г.2012 г.РасчетРезультатРасчетРезультатРентабельность оборотних актівовЧДП/КА9/1520,059-4/387-0,0103-0,0693Рентабельность власного капіталаЧДП/СК9/- 90-0,1-4/48-0,0833 + 0,0167Рентабельность продажЧДП/В9/2400,0375-4/1077-0,0037-0,0412
У даній таблиці ЧДП - чистий грошовий потік КА - короткострокові активи, СК - власний капітал, В-виручка від реалізації товарів, робіт, послуг.
Малюнок 7 - Динаміка зміни рентабельності грошових коштів ТДВ «Центр унікальних технологій» за 2011-2012 рр.
Показники ефективності використання грошових коштів за абсолютною величиною надходження, використання та залишку грошових коштів не дозволяють судити про те, наскільки ефективно організація використовувала ці кошти в досліджуваному періоді. Для оцінки ефективності використання грошових коштів визначають показники оборотності і рентабельності грошових коштів.
Показники оборотності грошових коштів можна розглядати і як показники ліквідності грошового потоку, які забезпечують підтримування постійної платоспроможності організації. Оборотність в днях грошових коштів характеризує період, протягом якого вони знаходяться на рахунках організації без руху.
Даний період визначає величину залишку грошових коштів. Відсутність такого мінімально необхідного запасу грошових коштів свідчить про серйозні фінансові ускладнення організації. І навпаки надмірна їх величина свідчить про нераціональне їх вкладенні і використанні. Уповільнення оборотності грошових коштів негативно позначається на темпах їх надходження. Показники оборотності грошових коштів можуть бути визначені як в цілому по організації, так і за видами діяльності.
Показники рентабельності грошових коштів визначаються шляхом зіставлення їх залишку і потоку з отриманим фінансовим результатом або чистим грошовим потоком.
Залежно від прийнятих в розрахунку показників грошових потоків організації можна виділити наступні показники рентабельності грошових коштів: рентабельність залишку грошових коштів, рентабельність припливу грошових коштів та рентабельність опока грошових коштів. Дані показники розкривають суму прибутку (чистого грошового потоку) припадають на один рубль грошових коштів, що знаходяться в розпорядженні підприємства протягом досліджуваного періоду, або на один карбованець коштів, витрачених організацією за досліджуваний період, або на один карбованець коштів, отриманих організацією за досліджуваний період.
Рентабельність грошових коштів, розрахована по чистому грошовому потоку, може бути визначена як в цілому по організації, так і за видами діяльності. Показники рентабельності, розраховані по чистому прибутку, дозволяють пов'язати ефективність використання грошових коштів з економічною ефективністю організації.
Коефіцієнт оборотності грошових коштів - характеризує швидкість оновлення грошових коштів на рахунках організації за аналізований період.
Оборотність грошових коштів в днях характеризує період обігу грошових коштів в аналізованому періоді, розкриває тривалість перебування коштів організації з моменту їх надходження до моменту їх вибуття.
Результат оборотності грошових коштів говорить про те, що грошові кошти знаходяться в процесі свого використання у 2011 році 41,54 дня. Це означає, що в організації немає труднощів з вільною готівкою.
Рентабельність залишку грошових коштів характеризує суму чистого грошового потоку (чистого прибутку) на один рубль використовуваних грошових коштів організації.
Рентабельність припливу грошових коштів характеризує суму чистого грошового потоку (чистого прибутку) на один рубль поступили коштів, дозволяє зіставити темпи зростання абсолютного ефекту і позитивного грошового потоку.
Рентабельність відтоку грошових коштів характеризує ефективність витрачання грошових коштів, суму чистого грошового потоку (чистого прибутку) на один рубль витрачених коштів. Дозволяє зіставити темпи зростання абсолютного ефекту і негативного грошового потоку.
Аналіз показників оборотності грошових коштів зведений в таблиці 12, а аналіз показників рентабельності грошових коштів в т...
