ання цінових і об'ємних характеристик більшості сегментів фондового ринку досить повно досліджені. Кредитний ринок, на відміну від фондового ринку, неоднорідний. Кожна кредитна угода унікальна, оскільки може містити індивідуальні особливості за ціновими і нецінових умов кредитування (обсяги та терміни кредитів, вимоги до забезпечення по кредиту).
Цих даних у багатьох випадках недостатньо для ефективного аналізу кредитного ринку. Стан російського банківського кредитування, його доступність визначаються ціновими і неціновими умовами. До ціновим відносяться ставки й додаткові комісії, а до нецінових максимальні терміни і обсяги кредитів, вимоги до фінансового стану позичальника і якості забезпечення по кредиту.
Нецінові умови банківського кредитування впливають на ставки по кредитах кінцевим позичальникам. Приміром, посилення вимог до фінансового стану позичальників або якості забезпечення за кредитом знижує кредитний ризик і, відповідно, ризик-премію за кредитний ризик, що включається в процентну ставку. Збільшення терміновості кредитів, навпаки, збільшує ризик ліквідності та процентний ризик, що веде до підвищення кредитних ставок. Тому зміна ставки за кредитами кінцевим позичальникам не завжди є проявом загальної зміни вартості позикових коштів у національній економіці.
Особливість сучасної системи кредитування полягає в її залежності не тільки від зі?? дарських і залучених ресурсів, а й від певних норм, які встановлює Центральний банк для комерційних банків, що здійснюють кредитування клієнтів. Центральний банк РФ, приміром, регламентує норму обов'язкових відрахувань до централізовані резерви.
Є й інші нормативи, в тому числі у вигляді мінімальних грошових резервів, створюваних в комерційному банку, у формі регламентації обсягів особливо великих кредитів, параметрів ліквідності балансу банку, коли зобов'язання банку порівнюються з розміром ліквідних коштів.
Проте, не дивлячись на все це, динаміка банківського кредитування в Російській Федерації в останні роки дозволяє назвати його найбільш активно розвиваються сегментом російського фінансового ринку. Так, за даними Росстату на 1 січня 2014 обсяг кредитування російських банків склав 38 767 930 000 000. Руб., Що на 80% більше ніж на те ж число 2011 року і на 17,88%, ніж на 1 січня 2013 ( Таблиця 1).
Таблиця 1. Динаміка кредитів, депозитів та інших розміщених коштів, наданих організаціям, фізичним особам і кредитним організаціям за 2010-2014 рр.
01.01.201101.01.201201.01.201301.01.201401.09.2014Кредіти, депозити та інші розміщені кошти, надані організаціям, фізичним особам і кредитним організаціям в рублях і іноземній валюті (млрд.руб) 21537,3427911,6132886, 9438767,9342925,51В відсотках до попереднього року: 29,60% 17,83% 17,88% 10,72%
Розглянемо докладніше дані про розміщені засобах в динаміці за 2011-2014 роки (Таблиця 2).
Таблиця 2. Кредити, депозити, та інші розміщені кошти в рублях і в іноземній валюті на початок 2011-2014 рр. (млрд.руб.)
ГодВсего з них: Фізичним ліцамОрганізаціямКредітним організаціям01.01.201121 537,344 084,8214 529,862 921,1201.01.201227 911,615 550,8818 400,923 958,0001.01.201332 886,947 737,0720 917,374 230,4001.01.201438 767,939 957, 0923 678,045 130,6401.09.201442 925,5110 958,9226 509,765 455,16
Можна зробити висновок, що в цілому обсяг кредитування стрімко зростає (Рис. 1).
Малюнок 1. Обсяг кредитування банками в динаміці з 2011р. по 2014р.
Що стосується структури кредитного портфеля, основну частку займають кредити, видані організаціям, - на вересень 2014 вона склала 61,76% або 26509760000000. руб. На фізичні особи доводиться 25,53%, а на кредитні організації 12,71% на той же період. Досліджуючи дані показники в динаміці за 2011-2014 рр., Можна відзначити, що частка кредитів, розміщених в організаціях до вересня 2014 року, поступово знижується (з 67,46% до 61,76%), продовжуючи залишатися основною. Відбувається це головним чином за рахунок збільшення кредитів, виданих населенню (з 18,97 до 25,53%), що говорить про намітилися позитивні тенденції.
Частка кредитів, депозитів та інших розміщених коштів, наданих кредитним організаціям, залишається практично незмінною, трохи скоротившись до вересня 2014 року (з 13,56% у січні 2011 року до 12,71%).
У 2012 році банки нарощували кредитування фізичних осіб найбільш високими темпами: обсяг кредитів населенню зріс за 2012 р на 39,38% - до 7737070000000. руб. (за 2011 р - на 35,89% (до 5550880000000. руб.)). У результаті підвищилася питома вага роздрібного портфеля в активах банківського сектора і в сукупних кредитах і інших розміщених коштах.
