ичної маржі по окремих активних операціях дозволяє оцінити реальну прибутковість / рентабельність напрямків діяльності банку.
1.2 Форми та інструменти процентної політики комерційного банку
Процентна політика є одним з найважливіших ринкових інструментів проведення грошово-кредитної політики. Вона виражається у встановленні і періодичному перегляді офіційних базових ставок Центрального банку, а також ставок за його основних операцій. [39, c.149]
Офіційні (базові) ставки центральних банків бувають двох основних видів:
. ставка з рефінансування (кредитування банківських установ) - це плата за кредити Центрального банку, які він надає комерційним банкам як кредитора останньої інстанції;
. ставка по редісконтірованія (переобліку цінних паперів), або облікова ставка - це плата, що стягується Центральним банком при купівлі у комерційних банків цінних паперів до настання термінів оплати по них. [14, c.64]
Ставка з рефінансування трохи вище облікової ставки (у практиці зарубіжних країн - на 0,5-2 процентних пункту), т.к. позичкові операції банків (ломбардний та інші види кредитів) є дорожчими, ніж торгово-комісійні (купівля цінних паперів).
Центральні банки можуть встановлювати кілька офіційних облікових ставок залежно від терміну, надійності і класності цінних паперів, а також і кілька ставок з рефінансування (за різними видами кредитів), виходячи з термінів кредитування, виду забезпечення кредитів і т.д.
Регулюючи рівень облікової ставки і ставки рефінансування, Центральний банк впливає на величину грошової маси в країні, сприяє підвищенню або скорочення попиту комерційних банків на кредит. За допомогою процентної політики Центральний банк отримує можливість:
· впливати на попит і пропозицію на кредитному ринку шляхом зміни вартості наданих кредитів;
· регулювати рівень ліквідності комерційних банків, їх кредитну активність;
· регулювати обсяг грошової маси в країні;
· надавати кредитним інститутам екстрену фінансову допомогу.
Підвищення або зниження офіційних ставок ЦБ означає відповідно жорсткість або пом'якшення грошово-кредитної політики, тобто проведення рестрикційної або експансіоністської політики. Підвищення офіційних ставок ускладнює для комерційних банків можливість отримати кредитні ресурси і розширювати масштаби операцій з клієнтурою, зниження ставок веде до зворотних процесів. [28, c.78]
Проведення процентної політики може здійснюватися як прямими, так і непрямими формами. Так, встановлення офіційної облікової ставки - це непрямий метод, а зміна умов переобліку ве?? Селів (підвищення вимог до їх якості, обмеження кола переучітивать цінних паперів, введення лімітів переобліку) відноситься до прямих методів проведення процентної політики [31].
Аналогічно встановлення базової ставки рефінансування - непрямий метод, а введення прямих обмежень для окремих банків щодо термінів, величини і інших умов надання кредитів - прямий (адміністративний) метод.
Відповідно до Закону «Про Центральний банк Російської Федерації (Банку Росії)» процентні ставки ЦБ Російської Федерації представляють со...
