8 р. - трохи більше 20. p align="justify"> Основні складнощі здійснення секьютерітізаціі активів і використання деривативів російськими банками пов'язані з майже повною відсутністю законодавчої основи, відставанням нормативного регулювання від економічних потреб, недостатнім ступенем розвитку внутрішнього фондового ринку.
Для регулювання рентабельності портфеля активів і управління співвідношенням ризик/прибутковість важливу роль відіграє питання вибору методу ціноутворення на позички, оскільки їх питома вага може досягати 3/4 всього обсягу банківських активів.
У вітчизняній практиці загальноприйнятим залишається витратний підхід, заснований на визначенні середньозваженої вартості залучення ресурсів і на системі вартісного трансферу (т . е. перенесення стій мости зобов'язань на собівартість активів).
Даний метод відрізняється простотою застосування і логічністю, він дозволяє досить точно планувати банківську маржу і прибуток, планувати і оцінювати прибутковість залучають і розміщують підрозділів, а значить, і ефективність їх роботи.
У Росії поки не затребуваний ринковий підхід до ціноутворення, який за кордоном є переважаючим і вважається основним у рамках портфельної концепції управління активами. Цей підхід не скасовує витратного ціноутворення і навіть у відомому сенсі базується на ньому. Він орієнтований на встановлення такої ціни кредиту, яка дає конкурентні переваги перед іншими кредитними організаціями.
Цілям своєчасного корегування складу і структури портфеля активів у рамках портфельної стратегії служать створення і використання потенційного портфеля активів , за рахунок якого банк має можливість оперативно замінити вибувають активи на нові, як мінімум не погіршують його, поточні характеристики.
Однак у російській практиці такий метод майже не використовується. Існують готельні приклади формування зводу кредитних проектів корпоративних клієнтів, які були розглянуті банком, але видача кредиту не відбулася. Однак це є швидше ініціативою окремих керівників середньої ланки, а не частиною усвідомленої стратегії банку. p align="justify"> Оцінка. Російські банки поряд із зарубіжними розраховують і аналізують кількісні та якісні показники портфеля активів, такі як рентабельність активів, рівень простроченої заборгованості та резервів на можливі потерн, частка ліквідних активів, застосовують методи дисконтування грошових потоків і т.д. Однак вітчизняний підхід до оцінки портфеля активів має низку обмежень:
) щире за портфельний ризик активів;
)
