на основі запропонованих заходів ризику.
3. Розробити програмний продукт
. Провести обчислювальні експерименти на базі статистичних даних котирувань цінних паперів російського фондового ринку для аналізу ефективності застосування даних заходів ризику
Методи дослідження:
При вирішенні поставлених завдань використані методи теорії ймовірностей і математичної статистики, теорії прийняття рішень, економіко-математичні методи, методи оптимізації.
На захист виносяться:
. Визначення асиметричних обурених заходів ризику і методика їх використання для формування оптимального портфеля цінних паперів.
. Алгоритм формування оптимального портфеля на основі даних заходів ризику. Математична модель оптимізації портфеля цінних паперів з використанням асиметричних обурених заходів ризику.
. Методика вибору оптимального інвестиційного портфеля з використанням даних заходів ризику.
Основні наукові результати дисертаційного дослідження:
. Запропоновано асиметричні обурені міри ризику, які відрізняються тим, дозволяють відобразити ставлення інвестора до ризику, вибравши відповідну обурює функцію. Також врахована асиметрія сприйняття ризику інвестором.
. Розроблено алгоритм для оптимізації портфеля цінних паперів,
На основі запропонованих заходів ризику.
. Розроблено програмний продукт в середовищі програмування Delphi формує оптимальний портфель цінних паперів на основі запропонованих заходів ризику.
. Аналіз результатів, отриманих на основі статистичних даних котирувань найбільш ліквідних цінних паперів російського ринку, показав ефективність розробленого програмного продукту, яка полягає:
отримання максимальної прибутковості за наступний проміжок часу;
в підвищенні ефективності застосовуваних заходів ризику за рахунок підбору параметрів.
Наукова новизна:
1. Введені в розгляд асиметричні обурені міри ризику;
2. Розроблено програмний продукт для оцінки ефективності застосування асиметричних обурених заходів ризику при формуванні портфеля цінних паперів;
3. Проаналізовано залежність ефективності запропонованої міри ризику від її параметрів.
Публікації:
. Формування портфеля цінних паперів на основі асиметричних обурених заходів ризику. Байрамгулова З.І. 5-я Всеросійська зимова школа - семінар аспірантів молодих учених (з міжнародною участю), 17 - 20 лютий 2010р.
Структура дисертації:
Дисертаційна робота складається з вступу, чотирьох розділів, висновків, висновків і списку використаних джерел з 30 найменувань. Основний зміст роботи викладено на 79 сторінках.
Зміст роботи:
У першій частині дисертаційної роботи наведені поняття ринку цінних паперів, акцій їх класифікація, основні принципи формування інвестиційного портфеля і описана методика Марковіца, поняття заходів ризику, а також описані найбільш популярні з них.
У другій частині описана асиметрична обурена м...
