ів діяльності та організаційної структури. Наведемо коло ключових питань. p> - Яка позиція Вашого бізнесу щодо ризику?
- У чому полягає стратегія Ваше організації з управління ризиком?
- Хто із службовців конкретно учувствуют в управлінні ризиком?
- Коли і яким чином вони беруть участь в даному процесі?
- Як організована координація процесу управління ризиком та обмін інформацією?
- Як розробляються і впроваджуються методики з управління ризиком?
Відповідь на ці питання стає відправною точкою для оцінки застосовуваної системи управління ризиком. Зазначена оцінка повинна бути реалізована як на рівні організації в цілому, так і на рівні окремих підрозділів і по конкретним операціям. Мета даної оцінки полягає у визначенні того, як у Нині здійснюється управління ризиком. Отримана інформація допоможе керівництву приступити до формування стратегії управління ризиком та створенню системи для її реалізації. p> Якщо визначити, наскільки система управління ризиком відповідає ступеня ризикованості операцій, що проводяться, то географічно залежність між якістю системи управління ризиком і ступенем ризикованості банківської діяльності можна зобразити таким чином:
Найбільш поширений підхід до контролю за ризиками - встановлення нормативів і лімітів для организаций. Іншим методом виявлення та оцінки ризику, є метод складання опитувальних листів, на які повинні відповісти представники банків у ході перевірок на місцях.
Вони стосуються оцінки ризику платоспроможності, ліквідності, а також певною мірою кредитного ризику. Оцінка деяких інших найважливіших видів ризику, таких, наприклад, як ризик зміни процентних ставок, у вказаному документі відображення не знайшла. Однак певні дані, що дозволяють провести як аналіз зазначеного виду ризику, так і більш детальний аналіз інших фінансових ризиків, містяться в інструкціях і ряді інших нормативних документів. p> Існує безліч методів об'єктивної оцінки ризику, подібних RAROC (RОRАC - Return on Risk-Adjusted Capital - дохід на капітал з урахуванням ризику), розповсюдження яких зробило управління портфелем активів понад досконалим. В їх основі лежить комп'ютерна обробка даних про фінансовий положенні клієнта, його кредитоспроможності і платоспроможності.
Коефіцієнтний метод оцінки кредитного ризику і власного капіталу (капітал зважений з урахуванням ступеня ризику) зазвичай використовують в процесі розрахунку наступних показників:
ROE (рентабельність капіталу) = Чистий дохід/Капітал; (1)
RAROC = Дохід, зважений з урахуванням ризику/Капітал; (2)
RОRАC = Чистий дохід/Капітал, зважений з урахуванням ризику. (3)
Широко поширені VAR-технології, в основному для вирішення виробничих завдань (розміщення ризикового власного капіталу, наприклад), а також регулювання діяльності. p> Використання комплексу методів оцінки фінансового стану комерційної організації (з урахуванням ступеня прийнятого ним ризику) дозволяє зробити висновок про підвищення якості аналізу, обгрунтованості прийнятих рішень. Разом з тим ці методи не позбавлені недоліків. Експерти констатують, що VAR-технології ще недосконалі, труднопріменіми, хоча дозволяють аналітику отримати додаткову інформацію, яку не дають інші методи вимірювання ризику. p> У 90-х роках бізнес активно використовував метод Монте-Карло, заснований на застосуванні комп'ютерних та інформаційних технологій. При цьому розраховують від 1000 до 5000 сценаріїв за довільним методом (Монте-Карло); застосовують варіацію випадкових цін до поточних цін; переоцінюють активи за новому набору цін; розраховують вартість при певному рівні ризику.
На рубежі 20-21 вв. поряд з використанням названих методів широкого поширення набули аналітичні методи вимірювання ризику. Вони дозволяють розраховувати зміну і кореляцію активів; визначати дельту між портфелем і базовими активами; розраховувати варіацію і стандартне відхилення для портфеля; встановлювати вартість при певному рівні ризику для необхідного рівня довіри клієнтів і партнерів. p> Успіх фінансового ризик-менеджменту, заснований JP Morgan VAR-технології (активно використовують ті дослідники, які вважають, що методологія більш важлива, ніж будь-яка недостатня ефективність, в якій залишається концепція, гідна похвали, в обмежених рамках застосування), буде, на нашу думку зростати. У міру розширення можливостей комп'ютерів і збільшення числа, що працюють дистанційно по відношенню до своїх головним конторам, ризик-менеджмент, заснований на використанні сучасних інформаційних технологій і засобів зв'язку, буде розвиватися. Перевага подібних методів полягає в тому, що вони засновують прийняття рішень в переважно на принципах логіки, а не на інтуїції працівника, і роблять бізнес більш передбачуваним і стабільним.
Цьому сприяє система прийомів і методів оцінки управління ризиком в організації. Основними елементами цієї системи є:
...
